一、行业要讯
1. 储能出海：订单井喷，海外建厂全面提速
2026年中国储能企业正加快出海步伐，出海逻辑已从单一产品外销迈向产能、技术、标准协同输出的全球化升级。
海外大单频现
- 比亚迪、远景能源拿下澳洲5GWh储能大单
- 亿纬锂能子公司与印度GPIL子公司签署为期5年的电池供应协议
- 今年一季度，中企在海外斩获超120笔储能订单，总容量超100GWh，其中3月订单容量接近45GWh
海外建厂加速
| 企业 | 地点 | 项目内容 | 进展 |
|---|---|---|---|
| 海辰储能 | 西班牙 | 大型电池与储能系统制造工厂 | 已签意向书 |
| 阳光电源 | 欧洲 | 年产20GW光伏逆变器及12.5GWh储能系统 | 2月宣布投资 |
| 中创新航 | 葡萄牙 | 锂电池工厂 | 已签投资合同 |
| 远景动力 | 西班牙 | 电池工厂 | 预计2026年投产 |
| 亿纬锂能 | 马来西亚 | 储能项目二期 | 2月厂房落成 |
| 阳光电源 | 埃及 | 苏伊士运河经济区工厂 | 签署战略合作协议 |
| 楚能新能源 | 埃及 | 年产能5GWh储能电池工厂 | 宣布共建 |
| 宁德时代 | 印度尼西亚 | 电池工厂 | 计划2026年底投产 |
政策调整影响：2026年4月1日起，中国电池产品增值税出口退税率由9%下调至6%，2027年1月1日起将全面取消。这意味着储能企业正被迫告别出口退税"舒适区"，转向依靠产品力、本土化服务与全球产能布局的内生增长模式。
2. 医疗器械出海：防城港试验区成"出海跳板"
防城港国际医学开放试验区正成为国产创新药械出海的重要平台，探索"产品出海"向"技术出海、服务出海"升级。
出海成果
- 白俄罗斯出海服务平台已为20多家国内企业打通海外准入通道
- 试验区出海服务平台累计助力国内企业74件医疗器械和医药产品完成海外市场注册并实现上市
- 中科伊和智能医疗科技自主研发的高端医疗设备即将亮相第31届白俄罗斯国际医学展览会
标志性突破
- 乐珠制药珍珠明目滴眼液拿下白俄罗斯首张中成药全境销售注册证
- 诺港生物一氧化氮治疗仪获得越南注册证
- 中国医疗机器人首次正式进入越南市场
国际合作深化
今年1月，试验区联合相关企业在白俄罗斯启动共建中白数字医疗设备展示与培训中心，从"产品出海"向"技术出海、服务出海"升级。中国—东盟区域医药交易（集采）平台已有356家国内药企、27家海外企业入驻，展示1121种药品、2223类耗材设备。
3. 科技/AI出海：模数计划赋能，追觅高调全球化
北京"模数出海计划"打造AI出海新范式：该计划旨在为中国人工智能企业量身打造高效、低成本的出海路径，通过资金支持、资源对接与全周期服务，全方位助力企业开拓全球市场。
- 重点展会：组织企业参与俄罗斯国际电子元器件暨设备展览会（2026年4月14-16日）、中东消费电子及通讯展（GITEX，2026年12月）等
- 服务内容：海外实地考察、展会一站式代办、政策申请辅导、数据跨境合规支持、跨境贸易全流程代理
- 出海模式："搭船出海"，整合龙头企业资源，带动中小企业协同出海
追觅科技全球化高调推进：成立九年的追觅科技2026年比较高调，年初相继亮相CES和"超级碗"30秒黄金时段电视广告，成为央视春晚智能科技生态战略合作伙伴，提出"人车家天地芯"智能生态体系，覆盖个人、家庭、汽车、低空、太空、算力的全场景科技生态。
4. 汽车出海：海外成增量关键，但准入门槛抬升
海外市场是多家车企的关键看点。2025年中国首次超越日本成为全球第一大汽车出口国，2024年和2025年领先优势不断扩大。
出海成绩
- 奇瑞汽车：2025年海外营收同比提升56%至1574.2亿元，在总营收中占比52%；出口量同比上涨33.2%至129.4万辆
- 比亚迪：2025年海外销量首次超过百万辆，弥补国内销量下滑缺口，实现销量正增长
挑战加剧
中国车企在海外面临的准入门槛不断抬升。欧盟在2024年10月针对中国产电动汽车加征反补贴关税，又在2026年3月发布《工业加速法案》提案，拟对中企在欧盟投资设置若干壁垒。
5. 光伏出海：从"追市场"到"定规则"
2026年4月1日起，光伏产品增值税出口退税正式取消。中国光伏行业协会解读称，取消出口退税有助于推动国外市场价格理性回归，降低贸易摩擦风险。
产业地位：到2025年，中国多晶硅、硅片、电池、组件产能全球占比分别达96.0%、96.2%、91.3%、80.1%。这不是"竞争优势"，而是"无可替代"——任何国家想摆脱中国光伏，其能源转型计划都将直接瘫痪。
市场响应：据《日本经济新闻》2026年4月8日报道，针对4月以后出货的产品，中国光伏面板企业联袂上调日本国内销售价格，最高涨幅达三成，晶科能源、隆基绿能、天合光能等均在涨价之列。
6. 一带一路项目周报（4月11日-4月17日）
| 项目 | 地点 | 内容 | 企业 |
|---|---|---|---|
| 阿雷诺尔钼矿项目 | 蒙古国 | 中标 | 中铁九局 |
| 扶南德佐综合水利项目第二阶段 | 柬埔寨 | 开工仪式 | 中交集团 |
| 奥博罗马大桥项目 | 尼日利亚 | 竣工 | 中国土木 |
| 辛克雷水电站 | 厄瓜多尔 | 最终移交 | 中国电建 |
| 上达岱抽水蓄能电站 | 柬埔寨 | 开工 | 中国重机、二重重装、南方电网 |
| 北部互联互通清洁能源基地一期 | 老挝 | 投运（100万千瓦光伏） | 中广核 |
| 米尔内1吉瓦风电项目 | 哈萨克斯坦 | 建设启动 | 上海电气 |
中欧班列：今年一季度累计开行5460列，发送货物54.6万标箱，同比分别增长29%、22%。
二、出海政策
1. 中国政策动态
（1）出口退税政策调整
- 光伏产品：2026年4月1日起，增值税出口退税正式取消
- 电池产品：2026年4月1日至12月31日退税率由9%降至6%，2027年1月1日起全面取消
政策意图：不再补贴海外，推动国外市场价格理性回归，整治"内卷式"竞争，引导产业结构优化升级。
（2）2026年外商投资准入负面清单
- 管理措施缩减至40条
- 制造业领域限制措施"清零"
- 服务业扩大开放试点加快推进
- 《鼓励外商投资产业目录（2025年版）》总条目1679条，净增205条
（3）对外投资数据（2026年1-2月）
- 全行业对外直接投资2001.5亿元人民币，同比增长7.4%（美元计286.8亿美元，增长29%）
- 对共建"一带一路"国家非金融类直接投资406.9亿元人民币，同比增长2.7%
- 对外承包工程完成营业额1575.8亿元人民币，同比增长19.7%
2. 海外政策变化
（1）欧盟：《工业加速器法案》进入立法审议
2026年3月，《工业加速器法案》带着强制技术转让条款进入立法审议。该法案拟对中企在欧盟投资设置若干壁垒。
（2）欧盟：科研领域"脱钩"加速
2026年4月3日，欧盟正式宣布自2026年起将中国科研机构排除在"地平线欧洲"计划的人工智能、量子技术、半导体、生物技术等核心领域之外。中国机构目前仅能参与气候、生物多样性、农业等非敏感议题。
（3）美国：FCC拟扩大中国电信企业禁令
当地时间2026年4月9日，美国联邦通信委员会（FCC）发布拟议规则制定通知，以国家安全为由收紧《通信法》第214条国内州际电信服务一揽子授权监管。
- 可能禁止三家中国大型电信公司在美国运营数据中心
- 可能禁止其他电信运营商与其进行互联
- 拟禁止电信运营商与使用华为、中兴等设备的公司互联互通
- FCC计划在4月30日会议上对该提案进行初步表决
（4）马来西亚：外资准入大幅放宽
2026年马来西亚外资政策核心聚焦行业准入限制放宽、审批流程简化与优惠政策加码：
- 制造业：全面放开100%外资持股，取消出口比例要求
- 数字经济：柔佛-新加坡经济特区（JS-SEZ）允许100%外资持股，实缴资本达500万马币可申请15年企业所得税减免
- 高端服务业：物流取消30%本地股权要求，医疗健康外资持股上限从70%提升至80%
（5）纳斯达克：拟提高中概股上市门槛
2025年9月，纳斯达克提议修改上市标准，提高IPO阶段最低公众持股量规模和募资金额门槛，拟推中国境内公司识别新标准，适用更严格的上市要求。
三、建议洞察
1. 趋势判断：出海进入3.0阶段
中国企业出海正在经历从"产品出海"（1.0）到"产能出海"（2.0），再到"规则出海"（3.0）的跃迁：
- 1.0阶段：产品出口，依托成本优势抢占市场
- 2.0阶段：产能外迁，规避关税壁垒，本地化生产
- 3.0阶段：技术授权、标准输出、服务出海，参与规则制定
案例：防城港国际医学开放试验区推动"技术出海、服务出海"，宁德时代与福特合作采用"技术许可"模式，都是3.0阶段的典型探索。
2. 区域策略：多元布局对冲风险
东南亚：马来西亚、印尼、越南成为制造业出海首选，政策红利窗口期仍在，但需关注政局稳定性。
中东：沙特、埃及、阿联酋加速能源转型，储能、光伏需求旺盛，适合"战略合作+本地化生产"模式切入。
欧洲：准入门槛持续抬升，需审慎评估《工业加速器法案》《外国补贴条例》等合规风险，考虑技术授权等轻资产模式。
一带一路沿线：基建、能源项目机会明确，但需关注地缘政治风险和支付能力。
3. 合规建议：构建风险防控体系
（1）关注政策窗口期
- 马来西亚外资准入放宽、RCEP深化实施等红利窗口有限，建议加速布局
- 欧盟《工业加速器法案》、美国FCC禁令等政策落地前，评估既有投资影响
（2）供应链安全
- 从"芯片溯源"入手，评估核心产品供应链风险
- 平衡"中国+1"布局与供应链效率
（3）数据合规
- 欧盟GDPR、美国CLOUD Act等数据监管趋严
- 关注数据跨境传输合规要求
4. 行业机会
| 行业 | 机会点 | 风险提示 |
|---|---|---|
| 储能 | 欧洲、中东、东南亚需求爆发，建厂享受本地化红利 | 出口退税取消，需重塑成本优势 |
| 医疗器械 | 东南亚注册路径清晰，防城港等平台赋能 | 各国注册标准差异大，周期长 |
| AI/科技 | 中东、东欧市场潜力大，模数出海计划支持 | 欧盟科研"脱钩"，技术封锁加剧 |
| 汽车 | 海外增量市场明确，品牌出海窗口期 | 欧盟反补贴关税，准入门槛抬升 |
| 光伏 | 全球能源转型刚需，定价权在手 | 贸易摩擦风险，海外建厂需谨慎 |
四、今日重点数据
- 储能订单（Q1）：中企海外订单超120笔，总容量超100GWh
- 医疗器械出海：防城港试验区累计助力74件产品完成海外注册
- 对外投资（1-2月）：全行业同比增长7.4%，对"一带一路"国家增长2.7%
- 中欧班列（Q1）：开行5460列，同比增长29%
- 光伏产能全球占比：多晶硅96%、硅片96.2%、电池91.3%、组件80.1%